爱华网1、大背景产生大牛股，牛股都是时代的产物。2、视野格局决定高度，这都是命
3、买的早不如买的巧，关键时候你要在场。
4、不要跟熊股过不去，要跟牛股死磕。
5、买你不敢买的，卖你不愿意卖的。
只看见草原看不见羊群，这是视力的差距，知道有草原就一定有羊群，这就是视野。
牛股都是相似的，熊股各有各的死法。
【2015-06-30】*ST明科(600091)关于非公开发行股票申请文件反馈意见回复的公告(详情请见公告全文)
公司简称：＊ST明科证券代码：600091公告编号：临2015—046
包头明天科技股份有限公司
关于非公开发行股票申请文件反馈意见回复的公告
特别提示
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述
或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
包头明天科技股份有限公司（以下简称“公司”或“发行人” ）、国盛证
券有限责任公司、新时代证券有限责任公司（以下简称“保荐机构”） 收到中
国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）于2015年6月5日出具的《中
国证监会行政许可项目审查反馈意见通知书》（150502号）（以下简称“《反馈
意见》”）公司及相关中介机构按照中国证监会的要求，对反馈意见中的相关问
题进行了逐项落实，具体回复内容详见正文部分。
公司本次非公开发行尚需中国证监会的核准，能否获得核准仍存在不确定
性。公司董事会提醒广大投资者注意投资风险。董事会将根据中国证监会审批的
进展情况，及时履行信息披露义务。
特此公告
包头明天科技股份有限公司董事会
二 0 一五年六月三十日
二、未来战略发展拟作何调整
公司根据自身的实际情况，制定如下发展战略：
（一）积极推进产业转型调整，筛选可解决公司目前困难局面、符合公司
长远发展目标的项目，提升持续盈利能力，实现公司可持续发展，维护投资者
利益。
公司自 2009 年末开始暂停生产，2011 年包头市规划出台后正式停产。报告
期内，公司及控股股东、管理层均积极寻求转型机遇，但受制于公司资产负债率
较高、人员负担较重以及外部经济环境变化等因素，本着为投资者负责的谨慎态
度，公司尚未选定战略转型方向。就目前而言，公司已经两年连续亏损，若 2015
年度公司仍不能实现扭亏为盈，将存在被暂停上市的风险。因此公司亟待选定战
略转型方向、实现公司扭亏为盈。根据公司《非公开发行股票预案》（修订稿）
以及公司截至目前的短期借款情况，本次非公开发行拟募集资金 63,000 万元，
其中 56,910 万元用于偿还金融机构借款，4,590 万元用于补充流动资金。在本次
非公开发行完成之后，公司资本实力有所增加，公司净资产将增加 61,500 万元，
资产负债率由 2015 年 3 月 31 日的 78.64%降至 31.93%，抗风险能力将显著增强；
募集资金偿还金融机构借款，将使公司财务费用大幅下降，有利于公司在2015
年减少亏损、实现盈利。另外公司补充流动资金，有利于满足公司现阶段经营活
动对流动资金的需求，支持公司的持续经营以及业务转型，为实现公司未来持续
发展做好准备。
（二）盘活公司现有的存量资产，优化公司的资源配置和资本结构，配合
公司的产业转型调整，为未来实现盈利打下基础。
公司目前拥有位于包头市区及丽江市玉龙县的土地资源，位于包头市的土地
已被包头市政府分别规划为商住、商业和文化娱乐康体用地，位于丽江的土地为
城镇混合住宅用地，土地使用权产权证书完备，届时公司将根据政府规划及相关
规定对现有土地进行合理安排。
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三、主营业务将发生哪些重大变化
由于 2009 年末公司停止生产，公司目前主营业务为化工产品购销业务，收
入规模较小。未来公司将根据拟实施的战略转型方向开展主营业务，转型后公司
主营业务将成为公司主要的资金和利润来源。鉴于目前公司尚未确定最终战略转
型方向，主营业务的具体变化将在公司确定转型方向后确认。
四、公司拟采取战略转型的措施
公司拟采取的战略转型措施主要有以下几方面：
（一）积极寻求战略转型
公司已经为战略转型和升级做好前期准备，但公司战略转型受到自身较高的
资产负债率、融资能力以及外部市场环境变化等因素的制约。在本次非公开发行
股票完成后，公司资产负债率将明显降低，流动资金得以补充，外部持续融资能
力将得到增强，将为公司进行战略转型奠定基础。公司管理层未来将审慎考量，
从契合公司现状以及发展目标的角度，以保障公司利益、维护股东权益为目的，
慎重选择未来发展方向。截至本回复意见出具之日，目前公司还未明确战略转型
行业及方向。
公司自 2014 年以来，一直在积极寻求合适的投资机遇。经前期充分调研和
考察分析，公司决定购买哈萨克斯坦共和国的从事石油勘探、开采、销售的公司
Kozhan LLP 同时出售丽江德润股权，并于 2014 年 9 月 10 日发布《重大事项停
牌公告》，正式决定启动该资产收购、出售事项。但由于 2014 年四季度外部环境
发生重大变化，国际石油价格持续下滑，按照当时的价格测算无法达到预期收益，
因此公司与交易对手方就收购协议关键条款未能达成一致意见，本次重大资产重
组随即终止。2014 年 12 月 30 日，公司公布了《关于终止重大资产重组的公告》。
鉴于公司已停牌三个月，根据相关法律法规的要求，公司承诺在披露《投资者说
明会召开情况公告》日，即 2015 年 1 月 7 日后的 6 个月内，不再筹划重大资产
重组事项。在终止重大资产重组同时，考虑到公司资产负债率较高，借款规模较
大，为改善公司的财务状况、提升公司盈利能力，并为战略转型做准备，公司拟
筹划非公开发行股票事项继续停牌，并于 2015 年 1 月 15 日披露《非公开发行股
票预案》。
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公司本着为投资者负责的态度，将继续积极寻找合适的投资项目，从符合公
司发展需求、满足股东利益最大化原则的角度出发，在必要的情况下，按照相关
法律、法规以及中国证监会的具体规定，适时地选择并实施重大资产重组或收购
资产等计划。
【2.股东户数】
┌──────┬───────┬──────┬──────┬──────┐
｜ 截止日期｜股东户数 ｜户均持股 ｜ 较上期变化 ｜ 筹码集中度 ｜
├──────┼───────┼──────┼──────┼──────┤
｜ 2015-04-23｜21323｜15782 ｜无明显变化｜ 非常集中 ｜
｜ 2015-03-31｜23333｜14422 ｜无明显变化｜ 非常集中 ｜
｜ 2014-12-31｜25347｜13276 ｜无明显变化｜ 非常集中 ｜
｜ 2014-09-30｜25362｜13268 ｜无明显变化｜ 非常集中 ｜
｜ 2014-06-30｜25906｜12990 ｜无明显变化｜ 非常集中 ｜
｜ 2014-04-23｜25825｜13031 ｜无明显变化｜ 非常集中 ｜
｜ 2014-03-31｜25920｜12983 ｜无明显变化｜ 非常集中 ｜
｜ 2013-12-31｜26167｜12860 ｜无明显变化｜ 非常集中｜
肖建华和“明天系”的资产版图到底有多大？
《新财富》杂志调查结果显示，明天系掌控、左右9家上市公司，控股、参股30家金融机构。这30家金融机构，具体包括12家城商行、6家证券公司、4家信托公司、4家保险公司、2家基金公司、1家期货公司、1家资产管理公司，这些机构资产总规模近万亿。
91昨晚公告说明了公司转型重组的迫切性，万事俱备，只欠通过。。。
时间点又一次被提及。重要信息。一个星期。还有一个星期。。。
(公司)庄家不会任由股价下跌。。 。打压是为了重组。。。有人看到风险，有人闻到机会。。。凭明天系的实力，要来操盘91，小菜一碟。。。随便注入一个，股价就可翻倍。。。能和成成比只有明天。。。超过成成也可能只有明天。。。观点不变。。。非卖品。明天。。。等停牌了，，，吹牛，算命，都是概率。。。低调是市场的最高境界。。。以上不构成投资建议，盲从有风险。看好 自己的钱包。。看错了很正常，看对了是奇迹。。。
