爱华网宝钢集团6月23日晚间宣布，宝钢与澳大利亚矿业巨头力拓公司终于达成2008年度铁矿石价格协议。根据协议，力拓的PB粉矿、杨迪粉矿、PB块矿将在2007年度价格基础上分别上涨79.88%、79.88%和96.5%。新的2008矿石年度的力拓PB粉矿、杨迪粉矿、PB块矿的基准价格分别为1.4466美元/干吨度、1.4466美元/干吨度和2.0169美元/干吨度。 分析人士认为，这一谈判结果打破了以往谈判的惯例，未来铁矿石市场可能进入动荡时代。此外，全行业吨钢成本将比去年增加123元。 力拓集团首席执行官山姆?威尔士表示，“今天能与中国领导矿石谈判的钢铁企业宝钢集团达成协议，我们深感欣慰。” 他指出，“这个协议反映了市场对哈默斯利铁矿石产品的持续而强劲的需求”。 aihuau.com 威尔士说，“该协议是基于对皮尔巴拉地区铁矿石价值的充分评估的基础之上，我们原计划2008年年产量约为2亿吨，现在，我们正在向年产量3.2亿吨至4.2亿吨的目标迈进，该地区铁矿石业务的重要性由此可见一斑。” 此次签订的新价格将成为哈默斯利公司2008年至2009铁矿石年度所有长期协议的基准价格，也包括皮尔巴拉混合矿的价格。 谈判惯例“寿终正寝” “这一谈判结果意味着以往的谈判惯例‘寿终正寝’。”北京钢联资讯总监徐向春表示，尽管谈判最终没有破裂，但力拓显然大获全胜，谈出了巴西矿之外的第二个涨价幅度。 2月18日，日韩钢厂与巴西矿山淡水河谷(Vale)就2008财年粉矿、块矿价格分别上涨65%、71%达成一致，但澳大利亚矿山力拓和必和必拓(BHP)拒绝接受首发定价。因此，自此4个多月以来，中日钢厂与澳洲矿山的谈判一直处于僵持状态。 双方谈判的焦点在于，“两拓”要求钢厂按照同物同价的原则，给予海运费补偿，以抹平巴西矿与澳洲矿离岸价的差距；而中方则认为这一要求颠覆了以往的谈判定价体系，因而坚决予以抵制。 按照惯例，每年4月1日，钢厂和矿山开始执行新财年价格；届时如未能达成新的价格，谈判可延长至6月30日或9月30日。而在接近第一个时间节点的昨日，中澳双方进行最后一轮谈判，并最终达成一致。 联合金属网分析师胡凯认为，国际铁矿石价格谈判“年度定价、涨幅统一”的机制已经宣告破裂，未来谈判可能变为“单对单”定价。“既然澳矿得到了海运费补偿，巴西矿是不是也可以找欧洲钢厂要海运费补偿？” 徐向春认为，未来铁矿石市场将进入动荡局面，“更加不可捉摸，无规则可循”。徐向春测算，相比巴西矿，澳矿成本增加7-17美元/吨，全行业成本将在巴西矿涨幅基础上增加10亿美元以上。 “涨幅总体符合预期。”国金证券分析师周涛认为，加权平均后，澳矿涨幅为85%，按照20%的市场占有率，全行业吨钢成本比去年上涨123元。但相比巴西矿65%的涨幅，全行业吨钢成本仅多增加30元左右。英国《金融时报》近日报道称，力拓力求让价格涨幅超过市场所预期的85%-95%。中信证券钢铁行业首席分析师周希增表示，最终谈判结果比这一预期好，按此协议进口的澳矿价格仍低于现货市场价格。 “力拓价格”的隐忧 6月23日，历时7个多月的中澳矿价谈判谈出了“力拓价格”，但三天过去了，澳大利亚另一大矿山巨头必和必拓依然没有宣布跟随这一价格，并且言语中还表达了对“力拓价格”的不满，认为与真实的市场情况仍有差距。 对此，国内业界认为，中方与力拓达成的协议价格，已经体现了“海运补偿”，未来铁矿石市场的价格也在走向疲软，而且即使必和必拓方面在“最后期限”到期后不向中国供货，中方也可以尽力找到其他货源。 在“力拓价格”出炉后，必和必拓高层指出，谈判结果只相当于10美元的“海运加价”，而澳大利亚到中国与巴西到中国的运费差距目前在50～60美元，因此认为不够理想。
而国内分析师表示，从干散货海运市场历史看，中国与力拓的谈判结果已完全体现了澳洲对巴西的运距优势。因为此次谈判确定的铁矿石年度价格时效期将持续到2009年4月1日，未来3个季度海运市场下跌空间远大于上涨空间。许多研究机构预测，2009年开始，干散货海运市场运力将超过需求。考虑到未来海运市场前景，力拓公司得到的额外涨幅已是很高了。 另外，钢材市场价格近两周已经进入下行通道，下降幅度加大，钢材价格已经出现出厂价格倒挂的现象。而在煤焦价格大幅上涨、铁矿价格高位运行和内陆运费上涨的情况下，螺纹、线材等低附加值的钢材品种价格若持续走低，则国内以低附加值为主的中小型钢铁企业利润蒸发，逐渐会停止生产，那么对铁矿石市场的需求也就会相应减少。 其次，值得注意的是，在“力拓价格”出台后，本应对铁矿石现货市场形成重大利好的事件，这几天却未能促使现货价格走高，而是继续先前的疲软态势，价格甚至还有走低迹象。 据统计，1~5月国内生钢产量为2亿吨左右，仅增长10.1%，但国内铁矿石产量累计为3亿吨，增长22.3%；进口铁矿石数量近两亿吨，增长19.4%，国内及进口供应增长均明显超过需求增长，这就奠定了2008年第三季度供需基本面的基石——铁矿石的供应是超过需求的。 另外，即使到6月30日的“最后期限”仍没有与必和必拓达成谈判结果，合同规定双方可以自行决定取消长期供货协议，中方也不应该惧怕铁矿石的供应会立刻陷入紧缺。 首先，截至6月份，中国港口的铁矿石库存已超过7000万吨，比2008年初的4500万吨增加近3000万吨，增幅达66%，这些都需要未来数月铁矿石进口量的持续减少方可缓慢消化。 联合金属网的分析师胡凯也指出，虽然来源于必和必拓与力拓的铁矿石进口量合计接近中国铁矿石进口总量的40%，但力拓向中国出口的铁矿石的数量更多，必和必拓去年出口中国的矿石数量在4000万~5000万吨，只占中国矿石进口量的约17%。而随着国内和国外铁矿石生产商的扩产，4000多万吨的产能很可能会被其他矿山企业填补。 因此，中方应尽量促使必和必拓接受与力拓同样的铁矿石价格涨幅，否则目前已经破裂的传统定价机制和长期供应体系将彻底崩溃，明年的谈判形势也将更为严峻和充满不确定性。
