爱华网如同互联网颠覆传统零售百货模式一样，互联网带给金融业的是一种业态的改变，一种金融思维的重构，而非简单的应用手段。 今年年初，马明哲、马云、马蔚华以及马化腾开始在互联网金融领域未雨绸缪，“四马”利用各自的牌照、客户资源和业务模式，率先发力网络金融，一幅四马金融图跃然而出。 余额宝将互联网金融再次推上一个炙手可热的议题，各路人马也都欲将在类余额宝产品上分一杯羹。 广发银行与易方达，联合推出一款将余额理财与自动还款相结合的“信用理财”工具；东方财富网上随后出现“活期宝”理财产品；新浪网也于近日宣布，将发布基于新浪微博的“微银行”体系。 虽然在体量上这些互联网产品目前都难以与传统金融抗衡，但面对互联网金融的强势来袭，传统金融不得不正视一个问题，互联网为什么能介入金融？为什么在金融产业的创新者是互联网企业，而非传统金融机构？ “此次余额宝的推出，对商业银行的最大启示应当是，商业银行在业务发展中必须以客户为中心。”令人费解的是“以客户为中心”是所有商家必须做到的，建设银行竟然还将其冠冕堂皇地纳入这份被其自称为“充满危机感”的分析报告中。由此可见，大多数人还没有真正地体会到，互联网对金融业到底意味着什么。 “在数字化金融时代，基于IT技术的发展，互联网金融在技术上完全能够替代商业银行的功能并将彻底颠覆传统商业银行的经营模式、盈利模式和服务模式。”交行董事长牛锡明在看待互联网的意义上，要较其他人走得稍远一些。 如同互联网颠覆传统零售百货模式一样，互联网带给金融业的是一种业态的改变，一种互联网金融思维的重构。 “当前传统金融企业面临的是一场现代科技与传统金融业之间的竞赛，谁跑得快谁就赢。”中国平安董事长马明哲说道。 得数据者得天下 传统金融“曲线救国” 学术界将价值的流动定义为金融，简单地说金融的本质就是，让有多余钱的人将钱融给需要钱的人，提高资金使用效率。互联网对金融核心的魅力所在，便是能够基于大数据，让这种“融通”变得更有效率。这也是互联网对传统金融思维重构上的第一堂课。 为了解决买家与卖家之间的信任问题而出现的支付宝，并不怎么赚钱，也因此不被银行瞧得上。但不赚钱并不重要，重要的是在支付过程中，支付公司掌握了客户、商家的信息。这些信息所折射出的，恰恰是金融里所需要的“钱从哪儿来”、“钱要到哪儿去”。 以余额宝为例，钱来源于网民购物的闲置资金；而阿里贷则依托于订单信息，得以掌握钱要去的地方是否可靠。这种信贷审批流程和风控手段有别于传统银行，并且足够可靠。 掌握了大量数据的阿里越发野心勃勃，声称要改变传统金融，阿里的野心并非言过其实。在互联网时代，数据为王。当前的金融业成了互联网要攻陷的一块大蛋糕，而互联网最大的价值就在于大数据，传统金融被数据超越是迟早的事情。 后知后觉的银行们开始亡羊补牢。建行在去年斥重金建立电子商务平台，意图再明显不过，就是为了接地气，构建互联网金融体系，弥补银行大数据的欠缺。 但是无论投入多大精力建设电商平台，介入支付行业，银行所掌握的数据都无法与互联网公司抗衡。与阿里合作成为了部分银行“不得以”的选择。 但银行业不会坐以待毙。“可以预见，今后银行会并购一些有前景的创新型互联网企业。”一位业内人士表示，在大数据时代，银行会主动出击，竞争与融合仍将是今后互联网金融的主旋律。一些具有创新意识的银行人士也正在探索，通过核心企业ERP系统获取上下游企业的数据信息。 抓住“屌丝” 传统不及的创新能力 “互联网金融一定要体现互联网的一些特点，能够让传统的金融产品和业务得到创新和改进，或者说效率得到提升。”中央财经大学金融学院教授郭田勇如此概括互联网金融的概念。 按照郭田勇的介绍，余额宝之所以能够引起社会的广泛关注，正在于它在很大程度上符合互联网金融产品的基本概念，并启发了传统金融去思考，如何低成本地获取新增客户。 尽管1元起投的余额宝，人均1900元的投资数字足以让传统金融大佬嗤之以鼻，但恰恰是这批一直被视为“鸡肋”级的用户的聚合效果，让整个传统金融业集体打了一个“寒颤”。 10余天，余额宝便聚集来百万用户，60亿的资金。试问，银行要拉拢多少“高富帅”才能达到同等规模的效果？ 余额宝的“魔力”不仅在于低门槛这么简单。就现有的互联网货币基金产品而言，支付模式需要投资者先在基金公司官方网站进行直销账户操作，然后到少数电商网站购物时选择用货币基金支付，在支付过程中还需要跳转到基金公司官网进行身份信息，认证流程较长且繁琐。 余额宝则不同。与余额宝合作的天弘基金直销系统与支付宝系统实现了无缝对接，真正打通了基金公司与电商之间衔接的环节，极大地简化了购买者的交易行为，将消费者金融消费行为变得快餐化。余额宝的创新之处在于，设计出自有特色的定制化投资品，而不是简单地把传统金融机构出售的理财产品，换一个渠道出售。 最近一年，业内对互联网金融的关注上升到前所未有的高度，也的确发生了不少令传统金融兴奋的“互联网”事件。 工商银行，移动客户突破1亿；中信银行成立了网络银行部，提出“再造一个网上中信银行”的战略目标。但所有这些令人兴奋的进展，除了利用互联网通道开拓的网上交易取得了一定的成效，其他营销服务创新工具的效果平平，更无成功案例可言。 此时的余额宝很难不引发传统金融集体自问，“如何创新出便捷高效低门槛的金融产品满足日益增长的理财需求？”毕竟，金融业要想持续发展，就必须发挥新的独特功能，而不是简单地将现有的服务照搬到网上。 “未来的互联网可能会产生更多的商业模式，但我们现在必须要有一种思想，就是结合互联网和金融进行创新，进而影响银行内部组织进行变革。”民生银行科技开发部副总经理牛新庄感慨道。 “互联网”无利不起早 银行触“电”转变思维 前不久，有关部门已经表态，银行业也将逐步放开。此消息一出，火得一塌糊涂的余额宝、阿里贷，让阿里被外界视为传统金融的挑战者。
支付宝金融事业部总监祖国明面对外界的“恭贺”之词，不以为然。“我们的想法其实很简单，就是想让支付宝的用户能够有收益的同时，还能够随意支付。”按照祖国明的介绍，支付宝开发余额宝的初衷仅是为了增加支付宝用户的黏性。 从收益的角度看，余额宝也的确不是为了挑战银行。银行是基金赖以销售的最大渠道商，想发行、销售出去更多的基金，便要竞相给银行渠道更高的尾随佣金，连基金公司1.5%管理费的一半都得给银行渠道。而天弘基金仅向阿里支付远低于银行费用的技术服务费。 马云不止一次强调，“阿里不是要做银行”。对于互联网大佬们而言，他们不是不清楚做网购、做电子支付，自己可以狠命地创新，攻城略地。但银行的特殊性在于有吸收存款的尚方宝剑，也因此被戴上了紧箍咒，必须接受更严厉的监管。要满足资本充足率要求，缴纳存款准备金，接受指导利率等。 但互联网金融这一趋势不会改变，在这个趋势下网络入口依然是一个巨大的聚宝盆。与其被戴上紧箍咒不得自由，莫不如争做自己的强项，抢占互联网金融的入口。这也是为什么腾讯要高调宣布建设自己的金融平台。 当然，银行会说：“我们也有自己的商城、APP，谁说我们没入口？”但是有电子银行的工具，不等于拥有了互联网金融的入口。 想想那些银行如何也卖不动的金融产品，再看看余额宝在瞬息间聚集来万人围观，这对比与支付宝10年沉淀下来的客户黏性、信任有着直接关系。 更何况，未来随着90、00后等新一代生活在数字化时代的土著人成长起来，对互联网金融会有更多的亲近感。 未来淘宝、百度、腾讯这些占据了网络大部分入口的互联网公司，对于基金公司而言很可能就是未来网络上的“工农中建”。换言之，以后基金公司可以直接找最主流的几个网站。届时，摆在银行面前的将是托媒所带来的尴尬。 这种情况在国外并非没有案例可循。当今，美国的融资渠道已经出现了这种趋势：IPO不再需要借助传统交易所的渠道。一个概念，投放到互联网，明确标明投资份额就可以在网络上进行IPO。 行为方式的变化，让传统金融业不得不深入思考如何运用互联网思维来经营金融，适应线上客户的需求及习惯。在网上银行、小微企业等领域，重塑流程改善服务。
