爱华网作为社会信用体系重要有机组成部分的担保行业，近年来发展迅猛，为促进我国信用体系建设，促进信用经济发展，发挥了积极的作用，但担保行业是一个新兴的行业，但是从去年开始，担保行业出现了很多问题，引发了许多社会矛盾。如何正确看待担保业的历史地位与作用，如何规范发展担保行业，使其在社会信用体系的总体框架内健康发展，越来越得到人们的关注。以历史的眼光看担保行业，探讨担保业的规范发展，具有一定的现实意义。 一、担保行业的发展是必然现象 1、担保行业的出现不是偶然的，是市场经济和商品经济发展到一定阶段的必然产物。 市场经济和商品经济的实质就是信用经济，在市场经济和商品经济中的一切交易行为都是信用行为，信用是基础，只有建立在买卖双方信用的基础上，交易才能成功。如果失去了信用基础，则交易难度增大，交易成本会上升，就像含三聚氰胺的奶粉，失去了信誉，他们为此付出了沉重的代价。中国经济经过30年的发展，已经完全进入了市场经济，但由于文化的缺失（尤其是传统文化如儒家文化，仁义礼智信的缺少），加上法律法规的不完善，中国经济社会的信用缺口越来越大，特别是中小企业更加深受其害，出现了融资难、担保难问题。所以以信用为特征的担保行业应运而生。 国家顺势发展，对担保行业的扶持力度越来越大。国务院（国发〔2009〕36号）以及各部委和各省市相继出台了一系列促进中小企业发展的政策措施。如商务部、财政部文件〔2009〕160号文件规定：“对担保机构开展的中小外贸企业融资担保业务，按照不超过担保额的2%给予补助；对担保费率低于银行同期贷款基准率50%的中小企业外贸企业融资担保业务，按不超过银行同期贷款基准利率50%与实际担保费率之差给予奖励”。 2、担保行业是银行业发展到一定阶段的必然产物 在改革开放以前，计划经济体制下的中国社会，国有大中型企业给中国的银行业金融机构带来了80%的收入，所以银行的定位是传统的国有大中型企业，其业务性质、队伍建设和法律法规等，也是为大国企而配套。加入WTO以后，随着民营经济、个体工商户的快速发展，机遇也越来越多，如何打破传统业务，改善信贷市场，国内银行业是毫无经验可寻，直到世界银行的入驻，他们还担心自己的高端客户?——大国有企业，被抢走了怎么办。 经过时间的磨合，中国发现，国外银行最热衷的是被国人忽略的产业——零售业务（中小企业、个人）和中间业务。 “十一五规划”以后，金融市场发生了重大改变，国内银行逐渐有了零售业务，但与传统业务相比，配套服务滞后，做不到集约化经营，要想真正改变这一局面，就要引入第三方社会组织或中介机构（担保公司），来参与产品开发、营销、业务风险的化解。担保公司的出现不仅仅是金融市场发展的需要，也是国家金融政策的需要，是推动中国银行业健康可持续发展的重要力量，因为担保公司的出现有利于缓解中小企业贷款难这一世界性难题，有利于分散银行的信贷风险，提高银行风险管理水平。今天，淄博本地有十几大中型家银行，各银行之间更注重效率和服务，主动和担保公司合作。举个例子，某银行每月要完成20个亿的信贷规模，假设每个职员有10笔大客户，每个客户贷款20万（有的可能不足），那么需要1000人做这项业务。由此看出，银行付出的人工成本价很高。如果引入担保公司做担保的话，那么银行只需要少量人员就能顺利地完成20个亿的信贷规模。 3、担保公司的运作模式难以替代 正确认识担保公司在经济活动中的作用，主要从整合资源、风险管理、杠杆作用来分析。在一次中小企业融资座谈会上有人问：“担保公司没钱、没权，在解决中小企业融资难方面能起什么作用？”投融资专家张雪奎教授告诉他们：“已经发生的就不再多说。目前单个中小企业由于势单力薄，在与银行的接触中，往往必须被动接受贷款条件，否则很难融到资金，谈判能力很弱。但是担保公司可以整合资源成立联盟，联合众多中小企业的力量，形成合力，争取在与银行融资贷款方面的主动地位。”关于风险管理方面，张雪奎教授以淄博融信担保公司为什么把目标客户定在高新区为例子：“担保公司讲究‘管理半径’的问题，管理半径越小，管理更加细化，风险会更好控制。例如，工商银行的体制是覆盖全国，制定的风险框架也面向全国，由于各个地市情况不一样，导致管理风险会比担保公司大很多”。但是，做担保业务没有风险是不可能的，只要风险在可承受范围内，就可去做。 对于国有体制下的中国银行来说，对信贷风险的把控是“零”容忍度，担保公司则不然。举例说明，某银行1年发放贷款1个亿，产生了1000万的不良资产，很难核销，因此银行往往采用借新还旧方式，维持贷款表面上的正常，日积月累，10年以后某银行将会处于一个不良的循环当中，不能自拔。如果引入担保公司，为其银行做担保保证，那么，担保机构利用1元发挥100元作用的财政资金放大作用，通过财政反担保、财政补贴、专人催收、信贷资源的重新调剂等方式，合理、合法、合情地得到处理。 担保公司发挥了信用杠杆作用，通过担保杠杆功能，在推动经济社会发展中起到“四两拨千斤”的调控作用。主要表现为，整合中小企业信用资源，打造金融生态安全地区，既有利于中小企业扩大融资，分散化解银行金融风险；也有利于高新区经济发展，稳定和推动社会就业。 二、担保行业在社会中的地位 担保业联系着国家的各个产业，但是担保作为一种经济活动，体现的是一种经济功能，并不隶属于任何一个行业。和投资、融资一样，担保作为金融体系中不可或缺的功能，联系融资与保证，在各个环节上起到了信用增强的功能。所以我们可以将担保定位为“金融体系内，行业部门外”，并由此对担保行业给出的一个基本评价是“经营风险、增强信用”。 在整个金融体系中，担保的作用类似于保险，同时也和银行保持着千丝万缕的联系。因为对于个人、企业而言，银行是一个提供资金的场所，担保的存在有利于银行信贷规模的扩大和风险的降低，有利于银行资金的安全性；而保险机构则是为各种风险提供防范和规避的工具，担保在金融体系内，联系了银行的融资与保险机构的保证功能，在一定范围内承担了风险，增强了信用，便利了交易的成功和资金的流动。 担保和银行、证券、保险、信托有着密不可分的联系。我们把担保放到整个金融体系中来，分析其前后关联，就可以清晰地看到其在金融体系中的定位。 虽然中国的银行体系在不断完善中，但是仍然无法满足为广大中小型企业提供融资的需求，从中小企业融资的角度看，担保业在当前金融体系中的作用显得尤为重要。 在资本市场的完善中，担保业可以发挥独特作用。除在一级市场上以及对上市公司开展正常担保业务外，担保公司可以在下三个方面发挥作用：其一是收购兼并业务。比如，两个公司在进行并购业务时，对某项应收账款的质量不能达成协议，这时就可以将这项应收账款进行担保处理，从而促使并购成功。其二在场外交易市场的私募过程中发挥作用。其三在风险（创业）资本中发挥作用。 在信托业的快速发展中，同样存在担保发挥作用的空间。近几年来，中国信托业无论在信托品种和资金总量上都飞速发展。在信托产品的创新活动中，担保业也应发挥积极作用。在证券基金行业中，一些产品的设计、业务的开展都离不开担保，比如保本基金等。从发展趋势看，金融资产证券化是一项具有重要发展前景的业务。目前美国70％以上的金融资产都是证券化的资产。在金融资产证券化的过程中，担保是一个必不可少的工具，从款项支付到计划，既含有履约功能也含有信用强化的功能。 因此，担保业既联系着国民经济各个行业，同时又超脱于行业限制，联系着各个市场、各种业务、各种产品，处于“金融体系内，行业部门外”；连接资金、信用的供给与需求，“经营风险、增强信用”，在信用经济中发挥重要的作用的部门和行业。
三、担保业的作用具体表现在以下四个方面 1、为经济活动中的风险管理需求提供专业化的服务和解决方案 担保机构在提供担保服务，满足经济活动中对信用的需求要求，同时也以自身的专业水准，承担和管理了经济活动中风险。担保机构依靠其自身的“增强信用”功能向信用缺失的经济主体提供信用增强服务，因此担保机构的风险识别和管理能力将成为其能否生存发展的关键性因素。一般而言，担保机构通过评价业务的风险等级是否与其自身的风险管理能力相匹配，来决定是否提供担保服务，同时会根据担保业务的风险收取相应的担保费。 2、提供信用产品，促进现代经济体系的市场信用的拓展和深化 虽然中国担保业的发展源于政府的政策支持，但是随着市场经济的发展，担保行业必然获得更大的空间。从目前出资构成看，中国民间资本占担保机构出资比重已超过一半就是有力的说明。现代经济的特点之一是信用经济，而专业担保机构正是信用经济高度发展下专门经营信用产品的经济主体，其依靠自身信用及所具备的专业化风险管理能力，向缺少信用的需求者提供增信或信用评级服务，保证其获得用于生存发展的必要信贷支持，相应地收取担保费用作为提供服务的报酬。从这个角度看，担保机构在发展自身业务的同时，客观上促进了社会经济的市场信用的拓展与深化。 3、化解间接融资压力，推动金融创新 通过信用担保，银行降低了信息不对称，贷款多了一道风险防范屏障，相对降低了贷款风险和管理成本，企业也由于第三方的信用强化而获得生存和发展的资金，在一定程度上缓解了间接融资压力。 从早期的高新技术投资担保到中小企业信用担保，从融资性担保到合同担保、金融产品担保和其它非合同担保等，担保行业的发展既是金融市场细分的结果，其本身也是一个金融创新的过程。从中国目前的金融机构的特征角度看，专业担保机构在风险防范、化解、风险评审、监督控制方面具有自身独特的专业优势，具有独特的信用增强作用，在金融创新的过程中会有重要的作用。因此，专业的担保机构应该有更大的机会在未来中国金融产品创新中成为担保服务提供的主力军，成为一系列金融创新重要的参与者和推动力之一。 4、缓解中小企业融资难，创造巨大的社会效益 担保的社会效益众多，其中，占很大比例的中小企业信用担保机构发挥的社会效益更是引人注目。在担保业发展的10多年的过程中，中小企业的融资问题在一定程度上得到了缓解。对缓解中小企业贷款困难，提升中小企业信用等级，促进中小企业健康发展，对扩大就业、培育税源，发挥了积极的作用。在其发展过程中，中小企业信用担保实际上已经成为一种集政策性因素与商业性操作工具、手段相融合的工具。 四、缺乏监管问题多多 可以毫不夸张地说，担保业是政策性金融的组成部分及其补充。无论是从自身起源及发展过程来看，还是从其业务拓展中对社会效益的贡献来看，中国的担保行业，尤其是现在仍以政策性担保业务为主流的担保行业，具有明显的政策性金融特征，可以视为现阶段中国政策性金融框架的一个重要补充。这么重要的行业，但是在监管上可以说是放松了许多。 五、担保业目前存在的主要违规问题 1、非法吸储放贷。根据《中华人民共和国银行业监督管理法》的有关规定，任何单位和个人不得擅自设立银行业金融机构或者非法从事银行业金融机构的业务活动。据调查了解，盐都区在业的担保公司中普遍存在从事银行业金融机构的吸储、放贷业务，有的担保公司最大吸储金额达200万元以上，他们自认为是国家放开的民间“银行”，他们有的以“会员股金、受托资金、理财代理”等名义，招收当地的“能人”在周边吸储后，资金一部分由其股东自用，剩余的向社会上的单位和个人放贷。个别担保公司的办公场所装饰、工作人员着装、出具存款凭证、广告宣传画册（牌）等和银行近似，对群众有欺骗性，有的甚至在店堂内公然宣传信用社存款、放贷利率，本公司的存款、放贷利率。外县市已出现资金挤兑和公司负责人携款潜逃等现象，给社会带来不稳定。 2、自有资金不足。目前盐都区86户担保公司中，除国有控股的盐都区中小企业信用担保公司注册资本1.6亿元外，其他不足300万元的有42户，其中不足100万元的有17户，最少的只有10万元。多数担保公司担保能力较弱，业务也受到局限。据了解，大多数担保公司资金来源基本都是个人自筹，在担保业务量增大时，担保能力下降。 3、注册资本不实。部分担保公司在登记注册时注册资本分期到位或以五花八门的资产充抵资本，注册后出现违规抽逃注册资本和虚假出资现象。2009年盐都工商局共查处了3件担保公司抽逃注册资本和虚假出资案件。 4、监管未成合力。不少担保公司账目建立不在盐都，有的资金在个人银行卡上周转，逃避监管的情况较多。目前担保公司的注册登记在工商部门，对无照经营、超范围经营银行金融业务有管理职能，但无处罚权，监管力度不够。对担保公司从事“吸储、放贷”等银行业业务的处罚依据是：《商业银行法》第八十一条“未经国务院银行业监督管理机构批准，擅自设立商业银行，或者非法吸收公众存款、变相吸收公众存款，构成犯罪的依法追究刑事责任；并由国务院银行业监督管理机构予以取缔。”去年根据群众举报反映“江苏某投资担保有限公司”在经营中有违法行为，盐都工商局在对其进行调查后发现，该公司存在有违法“吸储、放贷”现象，并将这一情况通报给市银监部门，该部门认为此情况应由经贸部门监管，工商部门又将此反映给经贸部门，区级经贸部门认为盐都区没有银监部门，只有金融办，没有管理职能。直至群众向国务院举报，市银监部门在上级领导批示后，才和区政府一道，组织公安、经贸委、工商、地方政府联合处理。 5、违规收费严重。有的担保公司收取客户贷款利息后，仍要收取客户的违约保证金、咨询费、公证费等其他费用，客户实际承担的利息水平要比直接向银行贷款的利率高得多，大大超出了企业的承受能力。 像银行一样重要的行业，违规严重但是监管却是松松垮垮，同样一伙人竟然可以反复注册不同的担保公司，进行同样的骗术，这在银行中是不可能发生的事情。毋庸讳言，在前几年的经济发展中，特别是中小企业融资方面，担保公司确实为解决中小企业融资问题做了重要贡献，但是泥沙俱下，劣币驱逐良币，不良的担保公司影响了整个行业的信誉。据投融资专家张雪奎教授所知，最近有许多银行，已经不再接受担保公司的业务，如果持续下去，对担保业的打击将是巨大的。 六、担保业也需要担保 担保公司也是企业，也有其正常的经营运作，也需要盈利，也要和其他行业一样要经受市场的考验，行业竞争也是无处不在，也会亏损和倒闭。这就带来了另一个问题，企业融资难有担保公司协助，企业融资还不上贷款，担保公司负责还款，担保公司遇到资金困境、遇到种种经营问题，谁给担保公司担保？特别是民营的小型担保公司，自身经营生存都困难，谁又来为他们担保？ 七、金融行业的二等公民 我们从以上案例中可以看出，担保公司也是高风险行业，一个不慎业务出现问题，或许抗风险还不如其他行业。担保公司作为连接中小企业与银行、融资客户与投资客户之间的桥梁，对接投融资客户，解决中小企业融资困境。投融资专家张雪奎教授认为，这个定位不错，但是随着时代的发展，金融环境以及国家相关政策发生变化，担保行业的发展就不应仅仅满足于或者说局限于现在的框框架架，毕竟担保行业是依附银行存在的，这就使银行少了很多主动权，简单说就是与银行合作地位不对等的问题。由于担保公司自己没有资金，只有通过银行发放贷款来解决企业的资金需求，其担保资格必须要取得银行的认可。银行没有了担保公司仍然可以生存，担保公司没有了银行就无处容身。在这样的情况下，担保公司处于很被动的地位，这个地位的不对等，使得担保行业的生存更加困难。 比如某个银行领导推荐给某担保公司一个项目，虽然担保公司并不太看好这个项目，但银行领导硬推这个项目，担保公司不敢得罪，只好冒险提供担保。最终企业无力偿还，担保公司被迫代偿。担保公司觉得很冤，但是银行不管那么多，既然担保了就必须代偿。不要以为这是个虚构的案例，现在这个担保公司还在与银行打官司，但是各家银行都解除了与这个担保公司的关系，好好的一个担保公司就这样垮掉了。 有个企业通过担保公司担保在广州天河中行贷款200万元，两年期按月等额还款。在最后还剩几期的时候，企业中了几个大标，资金紧张，企业就给银行的客户经理打电话想缓一段时间还款。而此时正好天河中行的客户经理歇产假，不接电话。等她歇完产假发现企业已有两期半没有还款，给该企业打电话，正好信号不好，没打通。于是天河中行立刻就给担保公司发了代偿通知。担保公司马上给企业打电话，企业当天还了一部分，一周后全部还清，接着申请剩余3期提前还款。企业并非没有还款能力，而是没人催他还款。发现贷款逾期后，天河中行没有让担保公司帮助催收，而是直接让担保公司代偿。把担保公司当成垫背的，有了担保公司，自己什么事都不管了。这事把担保公司的人气得够呛，又不敢骂天河中行，怕影响双方合作关系。 类似这样的事情担保公司的恐怕都经历过或听说过，和银行打交道太被动了。不少银行的人把担保公司当成垫背的，什么项目都可以让担保公司来担保，自己只管放贷款，出了问题有担保公司代偿，自己什么也不用管。面对这样的生存环境，担保公司必须要考虑如何应对，自己生存都有问题，如何给别人担保！ 八、担保业需要规范和发展 2012 年有“世界末日”之说，投融资专家张雪奎教授不认同这种唯心论的说法，但是世界进入一个不稳定的周期拐点却是一个事实：自然灾害频发，全球金融动荡，经济下滑，人际关系恶化，战争阴霾不散，说明人类的精神层面也出现了问题，心态失衡，短期行为严重。2012年注定是一个动荡之年，中央经济工作会议称：展望明年，世界经济形势仍将十分严峻复杂，不稳定性不确定性上升。外需减弱出口受阻，出口投资和房地产扼杀了国内消费，经济发展的三驾马车全部熄火，已经逼迫到民营中小企业这个关系国计民生的大概年必须崛起。但是从目前情况看，中小企业融资难问题仍然是遏制中小企业发展的瓶颈，如果不能够扶持、规范担保业，中小企业发展就会失去一大臂助。 如何为担保公司担保，让担保公司为中小企业多作贡献，张雪奎教授有几点想法，作为他山之石抛出，供大家参考： 1、按照文件要求治理整顿规范担保行业 建立健全融资性担保公司公司治理机制，防范融资性担保业务风险，促进融资性担保行业稳定健康发展，根据《中华人民共和国公司法》、《融资性担保公司管理暂行办法》和2011年7月银监会发布的《融资性担保公司公司治理指引》，治理整顿规范担保行业。 2、担保企业要强壮自身 打铁还要自身硬，实力不够，停滞不前的企业迟早要被淘汰。担保企业和全行业要在国家政策许可范围内，在条件允许的情况下布局金融产业，开展深度金融服务，尝试参股村镇银行、社区银行，开设基金公司、小贷公司，进军PE产业等创新发展，整合多方资源，实现资源最优配置。 3、组建行业联盟提高诚信度 担保行业出现众多问题，和全行业的整体素质不高有关，这就需要尽快提高员工素质，增加银行对担保机构的诚信度。鉴于行业现况，成立民间行业性自律组织，组建一个民间担保机构联盟迫在眉睫，作为风险分担机构要想让银行取得认同，必须证明自身是非常优秀的专业风险管理服务机构。从某种意义上说，担保机构联盟有信息收集上的优势、各行业人员的加盟，肯定会让担保联盟拥有自己独特的低成本信息渠道，这种信息优势应该超过银行，才能够获得最大的诚信度。作为银行融资的补充担保方式，担保公司要生存，就必须要做到银行想做而不敢做、不能做的事情。 4、提升风险管理能力完善的风险管理体系 （1）建立完善的担保风险管控体系。业务的细分和流程化管理是担保公司管控风险的重要手段，也是判断一个担保公司稳健运营程度的重要指标。担保公司应当按风险管理各个阶段的不同特点设置多个部门，分别负责公司业务拓展、风险评估、业务审查、法律事务、章证及文件管理等不同工作。各部门明确分工，互相监督制衡，将担保过程中可能遇到的各种风险最大程度地分解消化到具体的部门职能中。同时担保公司还应建立完善的决策机制，根据本公司自身运营实际情况，成立以公司领导、部门负责人、外聘专家等共同组成的决策机构，以保障贷前调查、项目审批决策、保后监管、代偿追偿等程序的制定和落实。 （2）形成科学完善的风险评价体系。可以参考金融、保险行业的客户评价体系，结合自身实际管理需求，建立自己科学高效的风险评价体系，通过对申请担保客户的准确量化评价，为公司最终的决策提供重要依据。 （3）规定合理的风险控制指标。应确定合理的“代偿率”并严格控制执行。“代偿率”是担保公司在一定期间内发生的代为清偿总额与该期间内在保债务余额之比，它可以较为客观地反映出担保公司承担的风险程度。由于担保公司的资产仅仅起担保作用，而并不发生实际的资金流出，因此其一定数额的资产可以承担比自身资本数额更大的担保。众所周知，担保公司的资金放大倍数是与担保风险成正比的，资金放大比例越大，收益也越多，同时可能产生的风险也就越大。因此把“代偿率”控制在合理、恰当的比例上，是担保公司防范风险的必要措施。 （4）建立健全再担保和反担保体系。担保公司为申保客户提供担保，一般会要求再担保机构进行再担保或要求申保客户提供反担保，再担保和反担保机制是担保体系中分散和转移已担保风险的重要保障方式。担保公司客户能够提供的反担保资源极为有限，在目前较为恶劣的反担保政策环境中，如果担保公司反担保措施内容过于单一、变现能力弱、执行难度大，就会给担保机构增加巨大的风险控制难度。因此，担保公司要控制风险，必须具备对中小企业的反担保资源进行组合、搭配的创新能力，通过对各种反担保措施的组合利用，有效控制客户还款来源。 （5）建立项目经理责任制，形成高素质的项目经理团队。建立项目经理责任制，对风险的认识与管理能力是通过从事大量业务逐步形成并提高的，因此，具有良好业务素质和职业道德的项目经理是担保公司宝贵的重要资源之一。相比金融、保险行业的客户经理，担保公司的项目经理应该具备更强的风险意识和创新意识。项目经理作为担保项目的具体经办人，应该对项目风险的管理控制负主要责任，这就要求担保公司必须建立完善的绩效考核制度及项目经理问责制度，促使负责担保风险具体管控工作的项目经理具有高度的责任心与职业道德。在担保公司实际运营中，可以考虑建立项目经理 AB 制，由两名项目经理共同处理同一担保项目，共担责任，互相监督制约，力求将担保公司风险降至最低。 （6）制定切实有效的追偿措施。如果损失已经发生，无论之前的风险评估和反担保手段是否存在纰漏，担保公司的首要目标应该是立即启动追偿程序，有效防止损失继续扩大。进入追偿程序后应首先对被担保客户、提供反担保的个人或公司的资产进行详细调查，确定诉讼成本和收益的平衡点，以决定是否需要立即向法院提起诉讼。如果确实有可供执行的动产或不动产存在，则应立即通过法院对上述财产进行保全；如果面临的是一家“空壳”公司，反担保人下落不明或是名下根本没有可供执行的财产，那就需要委托专人进行更深层次的调查和追偿。 综上所述，投融资专家张雪奎教授认为，担保公司需要的不仅仅是良好的外部生存和发展环境，更需要自身懂得如何去避免和化解风险。科学的风险审查、风险评估是为了规避风险，而反担保方式的多样性、实效性能够为担保公司在代偿债务实施追偿提供有效保证。担保公司只有通过建立严格的风险防范机制和内部约束与管理机制，不断提高自身对抗风险的能力，善于经营风险并从风险中获益，才是在激烈的市场竞争中立于不败之地的真正秘诀。
