二、 发展速度冲动与发展政策约束的博弈
股份制商业银行面对四大国有商业银行、外资银行的竞争、面对中小金融机构的市场竞争,只有加快发展,尽快做大规模,才能在竞争中生存,以达到“快鱼吃慢鱼”的目的。但几年来,从宏观经济层面到金融监管政策层面都强调商业银行稳健经营,资本充足率约束、存贷比约束、资产质量强约束、依法合规经营管理强约束、内控制度强约束、结构调整强约束等,都要求商业银行实现稳健经营。股份制商业银行将在快速发展冲动与政策约束中博弈,寻求平衡,即要快速发展,又要符合监管稳健性的要求。
三、 发展持续性与发展环境约束的博弈
银行作为国民经济的重要组成部分,其发展受经济环境的影响很大。有人提出金融可持续发展,无非是想说如何创造适合金融发展的健康环境。但我国股份制商业银行是在外部环境巨大变化、没有根本好转的情况下产生和发展起来的,并独立于发展环境的现状而快速发展,在与发展环境的博弈中取得领跑优势,不仅速度快于经济整体发展速度、质量也好于整体经济的发展。但金融业不可能长期独立于经济发展环境而自行发展,商业银行发展的持续性与发展环境进行博弈:
一是国民经济的发展速度。股份制商业银行的资产规模扩张速度可以略高于国民经济发展速度,在一定程度上可以好于我国经济发展质量,但必须与国民经济的发展保持一定的协调。
二是M2增长程度。M2是商业银行发展总量的重要决定因素,M2的增长速度决定商业银行资产总量的扩张程度,一家商业银行长期游离于 M2的增长速度是不现实的。
三是信用环境。商业银行发展速度和质量受信用环境的影响和制约,在信用环境好的地区,商业银行的发展速度、发展质量都会好于信用环境差的地区。这是股份制商业银行制定发展速度时必须考虑的因素。
四是资产质量。一家商业银行能否持续发展并保持一定的发展速度,取决于商业银行自身的资产质量,在资产质量不高的商业银行,要保持持续稳定地增长也是不现实的,所以必须保证资产质量的稳定提高。