爱华网系列专题：《中国经济内需拉动全指导：政府的“粮”》
而当风险显现时，三大信用评级机构马上又翻脸，迎合大众利益，摆出公正形象，成为市场波动的助推器。例如，今年上半年贝尔斯登出现流动性问题的传闻得到证实后，三大信用评级机构突然采取降级行动，令投资者大为恐慌；人们至今记得在2001年12月2日，安然因财务丑闻破产，但就在4天前，三大信用评级机构还把安然公司的信用等级保留在投资级之上！ 表面上当裁判，暗地里和运动员沆瀣一气，早成了"黑哨"。 但没办法，美国人信它们。 "美国80%以上的交易都是信用交易，美国是一个信用经济社会。"即使存在各种弊端，信用评级公司对于信用社会来说也是必不可少的，有人这样评价，"美国经济发展到今天的规模，信用经济功不可没，这其中的一环--信用评级已经有100年历史。" 1909年，约翰·穆迪创办对铁路债券进行信用评级。后来，穆迪在纽约证券交易所上市。穆迪已对100多个国家的政府和企业的十几万种证券进行过信用评级。1867年，普尔父子创立普尔铁路手册公司。1906年，标准统计局成立，提供美国公司的财务信息。1916年，标准统计局开始为公司债券给予债务评级，接着开始提供主权债务评级和市政债券评级。早在1975年，标准普尔开始对首只抵押贷款支持证券进行评级。 惠誉在三大信用评级机构有些特殊，它是唯一的欧资国际评级机构，总部分别设在纽约和伦敦。相对于穆迪和标准普尔，惠誉专注于个人信用领域。 纵有100年的信用历史，也难逃特殊利益集团的代言人。 信用魔方转不动了 评级机构的利益化，折射出美国这个信用社会的脆弱性。 其实日常生活中，从上个世纪九十年代开始，美国信用体系越来越"廉价"，不仅透支了未来，也埋下了一颗"定时炸弹"。 九十年代初期，中国留学生到美国，大概半年后才能拿到第一张信用卡。但到九十年代末期，一个刚到美国的中国留学生一周之内就会收到几张信用卡，甚至在机场飞机刚落地就有信用卡公司主动给他办理。上个世纪九十年代以来，美国人透支未来的消费习惯愈演愈盛，而透支的利息高达17%左右，信用卡公司为了追逐这个高额利润，就疯狂地到处寻找下一个客户，甚至主动给毫无信用记录的人邮寄信用卡。同时，17%的利润，也使得信用卡公司能够承担较大比例的坏帐，所以大量信用卡公司也疏于控制信用卡使用环节中的各种风险，出现了问题就轻松地将其作为坏帐撇掉。但如果某一天这17%的高利润不能延续，风险就来了。 这只是生活的一个侧面。
确实，美国人出门很少带现金，就拿几张信用卡。在刷卡的时候，总有一双看不见的眼睛盯着你，那就是你的信用记录。因为你所有的用卡情况都会被银行记录在案，并提供给信用调查公司。这就是美国的个人信用体系的作用。 美国的个人信用体系主要涉及三方面：一是个人信用资料的收集、评估机构，即个人信用调查公司；二是个人信用的"消费者"，金融机构、用人单位等部门；三是个人信用资料的产生者和监督者，即个人。美国三大信用局掌管1.7亿人的信用资料，随时满足调阅的需求。
