案例
本期做客嘉宾:方先生,寻求退休理财方案。
方先生是一家私人公司的普通职员,今年40岁,月收入3000元;妻子就职于一家大型国企,月收入3000元。有商品房一套,月供2000元,还有5年房贷未还完。方先生的儿子今年14岁,正在读初中,学习成绩不错,目前每月的教育费大概在500元上下。除去房贷和儿子学费,方先生一家每月支出在1700元左右。这样,方先生一家的月结余约为2000元。方先生夫妻二人都有基本的社会保险,没有购买商业保险。方先生属于保守型的投资者,把手中的钱都存在了银行,办理了定期储蓄和零存整取,其存款大概在8万元左右。方先生计划55岁退休,想尽快还完房贷,并为儿子读大学和自己的养老生活做一些规划。
特邀理财师简介:李英伟,北京嘉讯科博科技发展有限公司个人理财规划顾问,并负责个人理财软件的研发和管理,曾为多家银行提供专业的理财规划培训。
基础约定
根据当前的经济状况,本方案预测未来的通货膨胀率为2.6%,教育费用增长为4%,中学阶段费用按照当前500元/月计算。客户希望55岁退休,退休后生活25年。
客户现状分析
客户的资产负债
金融资产:8万元,主要是储蓄存款
固定资产:房
房贷:剩余5年,贷款余额为10万元左右
客户的收支
年收入:7.2万元
基本日常支出:2万元
还贷支出:2.4万元
教育支出:0.6万元
年盈余:2.2万元
基本分析
当前客户每年可以盈余2.2万元,储蓄比率为0.31,考虑到客户的还款情况,客户积累财富的能力还可以。
客户目前还款支出占收入的33.3%,处于比较适合的范围。
投资资产不多,资产占比不大,说明客户还需要在投资方面有所考虑,提高财富自由度。
客户及其配偶都有基本保险,对养老生活有一定的帮助。
客户理财目标
子女教育保证孩子完成良好的教育
退休养老保证幸福的晚年生活
提前还贷在没有更高的投资收益情况下减少不必要的利息支出
目标财务分析
客户的主要财务事件时间如下:
◆近3年内,提前还贷
◆4年后,孩子大学入学,持续4年的大学费用支出
◆15年后,客户退休
目标量化和必要分析
子女教育
对于中学教育,按照当前的费用考虑500元/月,大学阶段,假设当前费用入学一次性费用2万元,每年需要1.5万元。
根据具体复利终值算法,4年后的入学费用为一次性2.3万元左右,每年都需要1.8万元左右,4年的费用合计9.4万元,再加中学阶段,共需教育费用11.8万元左右。
退休养老
退休生活25年,假定客户的日常支出不变。
根据复利终值算法,15年后的年支出为2.9万元;根据年金终值算法25年退休生活支出共需69万元。
退休后的收入主要是双方的退休金,退休金额度的计算,根据最新的养老保险制度规定,与客户最终个人账户的资金、缴费年限以及当时职工平均工资有关。但退休金与单位的政策有着很大的关系,主要体现在基数的确定上,基数不一定是客户的工资。根据一般情况,在此,假定客户双方退休金相加每月可以达到1500元,基本相当于月支出的62%。
提前还贷目标
月缴费2000元左右,剩余5年,估算当前的贷款余额大概在10万元左右,根据客户的当前资产和盈余,一年后可以进行提前还款,一年后的贷款余额在8.8万元左右,提前还款可以节约8000元的利息支出,同时也降低了客户的家庭风险。
投资分析
当前的投资市场并不景气,目前货币市场较好的收益率一般在2.5%左右,相比短期银行储蓄产品有更好的收益,1年期储蓄减除利息税后的收益为1.8%,建议客户根据情况投资于货币市场以及长期的国债和储蓄产品,或者银行理财产品等,这类产品完全可以达到保本的基本目的,还可以有一定的收益。
方案投资建议与实施备注
当前资产处置,8万元的储蓄存款根据期限和第二年的还款计划重新考虑,增加投资产品种类。鉴于客户属于保守型投资理念,同时当前的股票市场不太景气,相应的投资渠道,包括保险和基金都不会有很好的表现,建议客户如果没有其他的投资渠道,暂时可以把金融资产投资于风险低、收益较好的货币市场,具体产品可以选择货币基金以及银行理财产品等,也可以选择些期限长的储蓄和国债,但需要考虑孩子大学费用的期限准备。
理财方案是为客户进行未来的预算和分析,只有实施后才能逐步实现客户的理想目标,方案的实施需要在各个关键阶段掌握财务状况,合理安排,具体如下:
●重新考虑8万元的储蓄
●第二年在合适机会下提前还款
●4年后为孩子准备4.1万元的入学费用和第一年的费用,后续3年每年准备1.8万元
●15年后退休,开始领取养老金